El valor promedio anual del capital de trabajo: fórmula del balance

Los activos de una empresa son una expresión de costos.recursos que proporcionan el proceso de producción. El complejo inmobiliario de la empresa incluye activos no corrientes (edificios administrativos e industriales, equipos, máquinas, vehículos), así como capital de trabajo, en cuya estructura existen tipos de propiedades tales como:

• dinero disponible y en cuentas bancarias;

• existencias: inventarios, materias primas, productos manufacturados, bienes para la venta y otros inventarios;

• deuda de deudores por servicios / bienes entregados pero aún no pagados;

• inversiones financieras a corto plazo y otros activos.

Todos los activos corrientes se acumulan en la segunda sección del balance general y se tratan como activos corrientes, es decir, aquellos que participan en la facturación.

El artículo se centrará en un concepto como el costo promedio anual del capital de trabajo. Descubriremos cómo se calcula este indicador y qué significa.

Activos corrientes en el balance

Como ya se señaló, en la jerarquía del balance general, los activos actuales se recopilan en la segunda sección del informe BO-1. Cada tipo de propiedad tiene su propia línea:

▪ 1210 - MPZ;

▪ 1220 - IVA sobre bienes adquiridos;

▪ 1230 - obligaciones de los deudores;

▪ 1240 - fin. archivos adjuntos;

▪ 1250 - efectivo, equivalentes de efectivo;

▪ 1260 - otros.

El costo total total del capital de trabajo.fijo en saldo línea 1200. Acumula el valor absoluto de los saldos de fondos en la empresa para cada posición al comienzo de un período analizado dado y al final. En contabilidad, el valor de los activos en el balance general se denomina valor en libros.

Importe en libros de la propiedad

Экономисты анализируют балансовую стоимость basado en objetivos de investigación. Por ejemplo, cuando es necesario averiguar el tamaño del saldo de la propiedad en su conjunto por sección o para cada posición por separado, para determinar la dinámica (aumento o disminución del valor de los activos) y, en base a una comparación de indicadores absolutos, sacar conclusiones sobre el estado del capital de trabajo para una fecha determinada. Además de los usuarios internos de la información disponible en los estados financieros, las empresas deben informar a varios usuarios externos: fundadores, acreedores, aseguradores, inversores, proporcionándoles información diversa, incluida la disponibilidad de activos.

¿Dónde se usa el importe en libros?

Información muy necesaria en el balanceEl valor de los activos en el análisis de las actividades económicas de la empresa: la herramienta principal para evaluar la producción y la situación financiera de la empresa. Usando este indicador, se calculan los coeficientes intrafirma:

▪ rendimiento de los activos, que determina la cantidad de ganancias recibidas por cada rublo invertido en la compra de materias primas y producción;

▪ rotación de activos, que indica la eficiencia de su uso.

Comparando las cantidades iniciales y finales,Al determinar el costo, el economista puede sacar conclusiones sobre el aumento o disminución del número de activos corrientes en términos monetarios para un período determinado, determinar los valores relativos que caracterizan la tasa de crecimiento de los indicadores de cada fila de la segunda sección del balance general. Sin embargo, las cifras solo proporcionan información sobre la disponibilidad de propiedades en una fecha determinada, no siempre reflejan la imagen real, ya que la intensidad del trabajo en la empresa no es la misma, y ​​esto lleva a compras desiguales y gastos de capital de trabajo, por ejemplo, en empresas que dependen de la estacionalidad de los ciclos.

Es más conveniente analizar el estado de los activos parapequeños períodos de tiempo o para calcular un indicador como el costo promedio anual del capital de trabajo. El valor de este indicador se calcula para la producción de muchos cálculos económicos.

¿Por qué se calcula el valor promedio anual del capital de trabajo?

Análisis detallado de los cambios en la estructura yla composición de la propiedad, incluido el capital de trabajo, es imposible sin calcular el valor promedio de la propiedad para el año. ¿Cómo se calcula el costo promedio anual del capital de trabajo? Los analistas se refieren a la línea de equilibrio 1200, y si es necesario calcular cualquier tipo de propiedad, por ejemplo, acciones, a la línea correspondiente a esta posición. La fórmula de cálculo es la siguiente:

- oh _mié = (Oh_Sr. + Oh_a) / 2,

donde oh_Sr. - la cantidad de capital de trabajo al comienzo del período analizado, O_a - al final del período, 2 - el número de fechas de informes.

Ejemplo de cálculo

Considere, por ejemplo, cómo se calcula el valor promedio anual del capital de trabajo (fórmula del balance general). Los datos de origen se presentan en la tabla de valores del balance de capital de trabajo.

Tabla de indicadores de activos corrientes de la empresa para 2016

Indicadores	código de línea	31 de diciembre de 2015	31 de diciembre de 2016
Stocks de producción	1210	5200	5450
IVA sobre bienes adquiridos	1220	242	210
Cuentas por cobrar	1230	510	620
Activos en efectivo	1250	2460	3020
Total para la segunda sección del balance	1200	8412	9300

Calculamos el valor de acuerdo con la fórmula anterior en función de los datos de saldo:

Acerca de_mié = (8411 + 9300) / 2 = 8856 mil rublos. - los activos corrientes anuales promedio (línea en el balance general 1200) ascendieron a 8856 mil rublos.

Usando el mismo algoritmo de cálculo, el costo promedio anual de los activos de circulación de material (miles de rublos) se calcula para las posiciones:

▪ inventarios (pág. 1210) - О_mié = (5200 + 5450) / 2 = 5325 mil rublos;

▪ IVA sobre materiales comprados - О_mié = (242 + 210) / 2 = 226 mil rublos;

▪ cuentas por cobrar - Acerca de_mié = (510 + 620) / 2 = 565 mil rublos;

▪ efectivo - Acerca de_mié = (2460 + 3020) / 2 = 2740 mil rublos.

El valor promedio anual del capital de trabajo.Los economistas utilizan la fórmula de cálculo que se presenta en la revisión para calcular los índices que demuestran la condición financiera de la empresa, el nivel de estabilidad, así como para determinar los motivos (positivos y negativos) que llevaron a los cambios. Con base en los hallazgos de los analistas, la gerencia de la compañía toma decisiones sobre el manejo adicional de los recursos disponibles.

La fórmula para calcular el promedio cronológico

Una variedad de valor medio aritmético, paraque se refiere al valor promedio anual, es el promedio cronológico, calculado por la totalidad de los valores en diferentes momentos o por diferentes períodos de tiempo.

En matemáticas, se usa para encontrar el promedionivel en series de tiempo. En contabilidad, el cronológico promedio caracteriza más completamente el valor de un activo individual a intervalos regulares. La fórmula de cálculo es la siguiente:

Acerca de_{Mié / XP} = (½ x 0₁ + Oh₂ + Oh₃ + .... + O_{Sr.-1 x} ½) / n-1, donde

О - saldo para una fecha determinada, n - número de fechas de informes.

Cálculo del promedio cronológico.

Volviendo al ejemplo presentado anteriormente, complementamos los datos iniciales sobre el valor de las existencias al comienzo de cada mes:

- a partir del 1 de enero de 2016: 5200 mil rublos;

- a partir del 1 de febrero de 2016: 4960 mil rublos;

- a partir del 1 de marzo de 2016: 5460 mil rublos;

- a partir del 1 de abril de 2016: 5530 mil rublos.

- a partir del 1 de mayo de 2016: 5360 mil rublos;

- a partir del 1 de junio de 2016: 4980 mil rublos;

- a partir del 1 de julio de 2016: 4890 mil rublos;

- a partir del 1 de agosto de 2016: 4780 mil rublos;

- a partir del 1 de septiembre de 2016: 4980 mil rublos;

- a partir del 1 de octubre de 2016 - 5180 mil rublos;

- a partir del 1 de noviembre de 2016: 5450 mil rublos;

- a partir del 1 de diciembre de 2016: 5550 mil rublos;

- a partir del 1 de enero de 2017 - 5450 mil rublos.

Calculamos el promedio cronológico para el MPZ trimestral para 2016:

• 1 sq. Oh_{Mié / XP} = (1/2 x 5200 + 4960 + 5460 + ½ x 5530) / 4-1 = 5261.66 mil rublos;

• 2 sq. Oh_{Mié / XP} = (1/2 x 5530+ 5360 + 4980 + ½ x 4890) / 4-1 = 5183.33 mil rublos;

• 3 sq. Oh_{Mié / XP} = (1/2 x 4890 + 4780 + 4980 + ½ x 5180) / 4-1 = 4931.66 mil rublos;

• 4 sq. Oh_{Mié / XP} = (1/2 x 5180 + 5450 + 5550 + ½ x 5450) / 4-1 = 5438.33 mil rublos;

Por lo tanto, el tamaño promedio de las existencias por 1el cuarto es 5,261.66 mil rublos, para el 2do - 5183.33 mil rublos, para el 3ro - 4931.66 mil rublos, para el 4to - 5438.33 mil rublos. Analizando la serie numérica resultante, el economista puede concluir que hay acciones en cada trimestre, establecer la dinámica de los cambios dependiendo de las actividades de la empresa o industria. Calculando el valor cronológico promedio, se obtienen los valores de los indicadores, sin duda más precisos. Estos valores utilizados en los cálculos económicos dan los indicadores más realistas. Esto es importante principalmente para los usuarios internos: la gestión de la empresa. Los usuarios externos están bastante satisfechos con los indicadores absolutos del valor en libros de los activos.

Cálculo del índice de rotación

Un indicador general del uso de capital de trabajo en la empresa es el índice de rotación, definido como el índice de rotación (ingreso) al costo promedio del capital de trabajo para el año:

A_{acerca de / r} = B: O_miédonde B es ingreso, O_mié - el valor medio anual del capital de trabajo. La fórmula muestra el número de transacciones completadas del saldo promedio de fondos invertidos en activos corrientes en el proceso de producción.
Utilizando el ejemplo anterior y completándolo con información de la Declaración de pérdidas y ganancias sobre la cantidad de ingresos (326,000 mil rublos), calculamos la relación de rotación:

A_{acerca de} = 326,000 / 8856 = 36.8 veces, es decir, durante el año los fondos invertidos en la producción por el monto del saldo promedio se entregan 36.8 veces.

Además, la facturación se calcula endías, es decir, descubren cuántos días recibirá la empresa ingresos iguales al indicador, como el valor promedio anual del capital de trabajo. El cálculo se realiza de acuerdo con la fórmula:

- K_{rev / día} = 365 / K_{acerca de / r}.

A_{rev / día} = 365 / 36.8 = 9.92 días que le tomará a la compañía recibir ingresos por el monto del costo promedio de capital de trabajo para el año.

El valor normal de los coeficientes.

No hay valores normativos generales para los valores de rotación.

Анализируют коэффициенты обычно в динамике либо в Comparación con empresas similares de la industria. Solo notamos que un coeficiente muy bajo indica activos de capital de trabajo excesivamente acumulados, lo que debería intensificar el trabajo para aumentar la liquidez de los activos.